La inversión "tradicional" de capitales de riesgo (VC) en blockchain y empresas de criptomonedas casi se triplicó en los primeros tres trimestres de 2018, según un nuevo informe de Diar, publicado el 30 de septiembre.
Diar cita datos de Pitchbook que indican que las empresas de blockchain y relacionadas con criptos han recaudado casi $3,9 mil millones en capital de riesgo en lo que va de año —un aumento del 280 por ciento en comparación con el año pasado. El aumento se produce no solo en términos de un número creciente de acuerdos, sino también en el valor mediano de cada uno, que aumentó por sobre $1 millón este año.
Inversión de capital riesgo y cuenta de acuerdos en firmas relacionadas con criptomonedas y blockchain, 2013-2018. Fuente: Diar
Inversión media de capital riesgo en blockchain, 2013-18. Fuente: Diar
El total combinado de los diez acuerdos más grandes en 2018 ascendió a $1,3 mil millones, de los cuales nueve representaron inversiones de capital tradicionales, en lugar de compras de tokens de criptos de utilidad. El valor atípico fue el token de DFINITY, que recaudó $163 millones combinados de los inversionistas de capital riesgo Andreessen Horowitz, Hashed y Polychain Capital.
Las cifras de Pitchbook revelaron que el Digital Currency Group (DCG) de Barry Silbert fue, 'de lejos', el inversionista más prolífico del sector de capital riesgo, cerrando más de 110 acuerdos en el criptoespacio y blockchain este año. DCG superó tanto a Blockchain Capital como a Pantera Capital, cuyos acuerdos combinados alcanzaron los 100.
Otros inversores fuertes incluyeron a las firmas de capital riesgo Andreessen Horowitz, Danhua Capital y Future Perfect Ventures, junto con los "ángeles activos" Tim Draper, Naval Ravikant, Roger Ver y Barry Silbert.
Más allá de estos actores principales, Diar informa que cerca de 2000 inversionistas han cerrado acuerdos con al menos una firma blockchain este año —los cincuenta más activos de estos han invertido en "al menos" ocho. En términos de perfiles de inversionistas, el 52 por ciento de los inversionistas no se enfocaron exclusivamente en el sector de criptos y blockchain, sino que cerraron sus acuerdos como parte de una cartera más diversa.
Finalmente, Diar también analizó la distribución geográfica del capital de los capitales riesgo que fluye en blockchain, con inversionistas de Estados Unidos que representan la mayor parte, 79%, seguidos de 12% de China y 2% de Corea del Sur y Singapur respectivamente.
El nuevo informe de Diar también incluye una sección sobre el fenómeno de las nuevas operaciones bancarias que tienen como objetivo facilitar la industria blockchain, ya sea bancos exclusivos de blockchain construidos "desde cero", bancos que integran servicios fíat y criptomonedas, o el número creciente de empresas criptorrelacionadas que están asegurando licencias bancarias.
Como se informó anteriormente, la firma más grande de capital riesgo de Corea del Sur, Korea Investment Partners (KIP), invirtió en su primera empresa blockchain —una que se especializa en aprovechar la tecnología para las soluciones de gestión de la cadena de suministro. KIP es conocido por sus inversiones en firmas de alto rango que incluyen Naver —el motor de búsqueda más grande de Corea— así como el propietario de la popular aplicación de mensajería japonesa LINE, y el gigante de mensajería coreano Kakao, entre otros.