Puntos clave:
El aumento del déficit comercial de EE. UU., las ventas de acciones por parte de insiders y la debilidad de los bancos chinos incrementaron la cautela de los inversores globales.
Las ballenas y los mineros siguen vendiendo Bitcoin, pero la debilidad macroeconómica sigue siendo el principal motor.
Bitcoin () cayó a su nivel más bajo en 50 días, por debajo de 108.000 dólares. La pronunciada caída tomó desprevenidos a los traders y provocó 137 millones de dólares en liquidaciones de posiciones alcistas apalancadas. Este movimiento se produjo después de un retroceso del 1,2% en el índice Nasdaq 100, con gran peso tecnológico, impulsado por las crecientes dudas sobre la sostenibilidad del crecimiento del sector de la inteligencia artificial.
Los participantes del mercado ahora están evaluando si la caída de Bitcoin refleja presiones macroeconómicas más amplias o si se limita a la criptomoneda.
La cautela de los inversores se intensificó después de que Estados Unidos informara un aumento del 22% en el déficit comercial de julio. Las importaciones superaron a las exportaciones en 103.600 millones de dólares, ampliando la brecha más de lo que los economistas habían previsto. Reuters señaló que el comercio "podría ser un lastre importante para el crecimiento económico en el tercer trimestre".
Grandes ventas de insiders y el aumento de la morosidad en bancos chinos elevan el riesgo
El usuario de X, Malone_Wealth, señaló que las 200 principales operaciones bursátiles realizadas la semana pasada por ejecutivos, directores y accionistas mayoritarios fueron todas ventas, algo que describió como sin precedentes en su vida. La actividad de insiders se monitorea típicamente a través de presentaciones ante la Comisión de Valores de EE. UU.
Entre las transacciones destacadas se incluyeron una venta planificada de 961 millones de dólares por Jim C. Walton de Walmart, 164 millones de dólares por Frank Slootman de Snowflake y 160 millones de dólares por Dennis J. Wilson de Amer Sports. Otros movimientos importantes provinieron de Travis Boersma de Dutch Bros con 81,5 millones de dólares y Andrew Bialecki de Klaviyo con 73,7 millones de dólares.
Surgieron preocupaciones adicionales desde China después de que los cinco mayores prestamistas del país informaran márgenes mínimos históricos y un aumento de la morosidad, según el Financial Times. Los bancos minoristas chinos se deshicieron de 5.200 millones de dólares en deuda incobrable durante el primer trimestre, un aumento de ocho veces respecto al año anterior, según cifras del Banking Credit Asset Registration and Transfer Center.
Las preocupaciones sobre el sector de la IA se profundizan a medida que las acciones de Nvidia y SMCI disminuyen
El sector de la IA también se ha convertido en una fuente creciente de inquietud. Nvidia (NVDA) supuestamente reveló que el 44% de sus ingresos de centros de datos provino de solo dos clientes. A pesar de los sólidos resultados trimestrales del miércoles y una previsión de ingresos para el tercer trimestre en línea con las expectativas, las acciones de NVDA cayeron un 4,7% en dos sesiones de trading.
Mientras tanto, Super Micro Computer (SMCI) advirtió el jueves que las debilidades en sus informes financieros podrían socavar su capacidad para publicar resultados. La compañía de 25.000 millones de dólares, un socio clave de Nvidia que suministra servidores de IA de alto rendimiento e infraestructura de centros de datos, vio caer sus acciones un 5,1% el viernes.
También se observaron signos de aversión al riesgo en el mercado de bonos. La demanda de bonos del Tesoro de EE. UU. hizo que el rendimiento a 2 años bajara al 3,62%, su nivel más bajo en cuatro meses y muy por debajo del 3,80% de solo una semana antes. La disposición de los inversores a aceptar rendimientos más bajos a pesar de la inflación persistente sugiere una creciente preferencia por la seguridad.
Las recientes ventas de Bitcoin por parte de ballenas largamente inactivas y las constantes salidas de mineros han contribuido al tono negativo. Aun así, el principal impulsor de la última caída de BTC sigue siendo el debilitamiento de las perspectivas macroeconómicas, con muchos traders optando por reducir su exposición antes del feriado nacional de EE. UU. del lunes.
Este artículo tiene fines de información general y no pretende ser ni debe tomarse como asesoramiento legal o de inversión. Las opiniones, pensamientos y puntos de vista expresados aquí pertenecen únicamente al autor y no reflejan ni representan necesariamente las opiniones y puntos de vista de Cointelegraph.